Là một nhà phân tích giàu kinh nghiệm, tôi tin rằng sự kiện hết hạn quyền chọn Bitcoin ngày hôm nay là một sự kiện quan trọng, với khoảng 18.000 hợp đồng trị giá khoảng 1 tỷ USD sắp hết hạn. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là thời hạn sử dụng này nhỏ hơn so với sự kiện cuối quý gần đây, vốn chứng kiến khối lượng và biến động lớn hơn nhiều.
Khoảng 18.000 quyền chọn Bitcoin sẽ hết hạn vào ngày 5 tháng 7, mang theo tổng giá trị ước tính khoảng một tỷ đô la.
Với tư cách là một nhà đầu tư tiền điện tử, tôi nhận thấy rằng sự kiện hết hạn trong tuần này có tác động nhỏ hơn đáng kể về mặt tác động lên thị trường so với sự kiện hết hạn hợp đồng lớn vào cuối quý vào thứ Sáu tuần trước.
Tùy chọn Bitcoin hết hạn
Trong các công cụ phái sinh Bitcoin ngày nay, tỷ lệ thực hiện lệnh gọi là 0,65. Điều này biểu thị rằng số quyền chọn mua (đặt cược tăng giá) nhiều hơn khoảng hai lần so với quyền chọn bán (đặt cược giảm giá) sắp hết hạn.
Mức giá gây ra tổn thất lớn nhất cho nhiều nhà đầu tư hiện ở mức 61.500 USD – một con số cao hơn đáng kể so với giá thị trường ngày nay sau đợt suy thoái lớn của thị trường chứng khoán trong tuần này.
Tại Deribit, đang có khoản đầu tư đáng kể vào các quyền chọn với mức giá thực hiện cao: 532 triệu USD ở mức 90.000 USD và 665 triệu USD ở mức 100.000 USD. Tuy nhiên, tâm lý giảm giá đang gia tăng, bằng chứng là hoạt động quyền chọn ngày càng tăng ở mức giá thực hiện thấp hơn.
Sau khi hoàn thành việc giao hàng hàng quý trên thị trường, tôi quan sát thấy sự biến động đáng kể. Những biến động tiềm ẩn lớn tăng đáng kể, tạo cơ hội tuyệt vời cho các nhà giao dịch tổ chức thiết lập vị thế bán.
Là một nhà đầu tư tiền điện tử, gần đây tôi nhận thấy sự thay đổi trong tâm lý thị trường. Không khí có vẻ nặng nề hơn, lo lắng hơn. Quyền chọn bán biến động ngụ ý (IV) đối với Bitcoin và Ethereum đã tăng đột biến. Ngoài ra, cấu trúc kỳ hạn của các quyền chọn này đang hiển thị sự đảo ngược trong đó các quyền chọn bán dài hạn có IV thấp hơn các quyền chọn bán ngắn hạn. Điều này cho thấy nỗi sợ hãi hoặc kỳ vọng ngày càng tăng về khả năng giảm giá lớn trong ngắn hạn. Đó là dấu hiệu cho thấy những người tham gia thị trường đang chuẩn bị cho những động thái giảm giá tiềm ẩn.
Là một nhà phân tích, tôi giải thích dữ liệu này như sau: Vào ngày 5 tháng 7, quyền chọn BTC trị giá khoảng 1 tỷ USD với tổng khối lượng là 18.000 hợp đồng sẽ hết hạn. Trong số các hợp đồng này, quyền chọn bán chiếm khoảng 35% tổng khối lượng, trong khi quyền chọn mua chiếm 65% còn lại. Điểm Maxpain cho các hợp đồng này là 61.500 USD.
— Greeks.live (@GreeksLive) Ngày 5 tháng 7 năm 2024
Sự biến động ngụ ý thể hiện những biến động dự kiến của thị trường, bắt nguồn từ các quyền chọn sắp hết hạn, thường tăng lên trong những thay đổi quan trọng của thị trường.
Là một nhà nghiên cứu thị trường phái sinh, tôi đã tìm thấy một số dữ liệu hấp dẫn liên quan đến quyền chọn Ethereum. Khoảng 164.000 hợp đồng trong số này sắp hết hạn. Tỷ lệ quyền chọn bán đối với các quyền chọn này là 0,36, cho thấy rằng quyền chọn mua (đặt cược vào việc tăng giá) nhiều hơn quyền chọn bán (đặt cược vào việc giảm giá) nhiều hơn ba trên một. Điểm đau tối đa cho các hợp đồng này nằm ở mức 3.350 USD. Ngoài ra, tổng giá trị danh nghĩa của các tùy chọn Ethereum này lên tới 470 triệu USD.
Triển vọng thị trường tiền điện tử
Với tư cách là nhà nghiên cứu thị trường tiền điện tử, tôi đã quan sát thấy một đợt suy thoái đáng kể ngày hôm nay với tổng vốn hóa giảm 8,6% xuống còn 2,08 nghìn tỷ USD – điểm thấp nhất kể từ cuối tháng 2. Đáng chú ý, đã có khoảng 675 triệu USD thanh lý được ghi nhận trong 24 giờ qua, theo dữ liệu của Glassnode.
Khoảng 350 triệu USD đã bị rút khỏi thị trường tiền điện tử trong vài ngày qua, đánh dấu mức giảm lớn nhất kể từ đầu tháng Tư.
Bitcoin đã trải qua đợt giảm đáng kể khoảng 7% vào ngày 5 tháng 7, khiến giá của nó giảm xuống khoảng 54.000 USD. Sự suy giảm này xảy ra khi Mt. Gox bắt đầu chuyển khoản quy đổi và chính phủ Đức tiếp tục các hành động liên quan đến Bitcoin. Đồng tiền kỹ thuật số hiện đã giảm xuống dưới mức hỗ trợ hàng tháng, đạt mức thấp nhất kể từ ngày 26 tháng 2.
Trong phiên giao dịch châu Á vào thứ Sáu, Ethereum đã trải qua đợt giảm giá đáng kể khoảng 10%, giảm giá xuống còn 2.850 USD. Tương tự, nhiều altcoin khác nhau cũng chịu tổn thất đáng kể, với một số đồng tiền mất hơn 10% giá trị vào ngày đặc biệt này.
- UwU Lend trở thành con mồi của vụ hack Flash Loans trị giá 20 triệu đô la, Người sáng lập tung ra tiền thưởng 20% để lấy lại tiền
- Bitcoin on Edge: Công ty xếp hạng tiền điện tử dự đoán sự hỗn loạn của thị trường trước khi công bố CPI
- Tích hợp MoonPay và PayPal hiện bao gồm khách hàng ở Vương quốc Anh và EU
- Bitcoin lên tới 91 nghìn đô la? Đây là những gì các chuyên gia đang đặt cược vào
- Bitcoin: Người giàu thứ 3 Mexico đưa ra lý do thuyết phục tại sao các nhà đầu tư nên mua BTC
- Tiền điện tử CVX tăng +90%: Xu hướng tăng sẽ tiếp tục hay một sự điều chỉnh sắp xuất hiện?
- CFTC giành được khoản tiền phạt 36 triệu đô la chống lại kẻ lừa đảo tiền điện tử
- Kế hoạch trị giá 125 triệu đô la của Kho bạc Hoa Kỳ và gợi ý chuyên sâu của Arthur Hayes về việc phục hồi thị trường tiền điện tử
- Grayscale Bitcoin ETF cuối cùng cũng nhìn thấy dòng vốn vào: Liệu bây giờ BTC có vượt qua 70 nghìn đô la không?
- Metaplanet nắm lấy Bitcoin trong bối cảnh kinh tế Nhật Bản đang gặp khó khăn, sử dụng nó làm tài sản dự trữ
2024-07-05 13:15