ETF tương lai Ether là gì và chúng hoạt động như thế nào?

Giải thích về ETF tương lai Ether

Các quỹ ETF tương lai Ether là quỹ đầu tư theo dõi các hợp đồng tương lai Ethereum chứ không phải chính Ethereum.

Một hợp đồng tồn tại trong đó một người đồng ý mua Ethereum với mức giá định trước trong tương lai. Các hợp đồng này có thể được truy cập thông qua các quỹ giao dịch trao đổi tương lai Ether (ETH), cho phép các nhà đầu tư tiếp cận với Ethereum thông qua tài khoản môi giới của họ bằng cách sử dụng kênh đầu tư được quản lý.

Vào năm 2021, các quỹ giao dịch trao đổi (ETF) đầu tiên dựa trên hợp đồng tương lai Ether đã được ra mắt ở Canada. Mặc dù các quỹ ETF hỗ trợ tương lai này đã được bật đèn xanh nhưng Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) vẫn chưa cấp phép cho một quỹ ETF Ether giao ngay.

Các công ty chuyên quản lý tài sản giám sát các quỹ giao dịch tương lai Ethereum (ETF). Các tổ chức phát hành đáng chú ý cung cấp ETF tương lai Ethereum là Bitwise, VanEck và ProShares. Các tổ chức này xử lý sự phức tạp của việc mua và bán hợp đồng tương lai, quản lý chuyển đổi để duy trì mức độ rủi ro và đảm bảo rằng ETF tuân thủ các yêu cầu quy định.

Cách thức hoạt động của ETF tương lai Ether

Các nhà đầu tư có thể đặt cược vào việc tăng hoặc giảm giá tiềm năng của Ethereum bằng cách mua cổ phiếu trong các quỹ ETF tương lai Ether mà không cần sở hữu thực tế tiền điện tử.

Thay vì trực tiếp nắm giữ tài sản Ethereum thực tế, các quỹ ETF tương lai Ether cho phép các nhà đầu tư đưa tiền của họ vào các thỏa thuận tương lai. Các thỏa thuận này thể hiện lời hứa mua hoặc bán Ethereum ở mức giá ấn định vào một ngày cụ thể trong tương lai. Bằng cách đầu tư vào các hợp đồng này thông qua ETF, các nhà đầu tư có thể tiếp xúc với những thay đổi về giá của Ethereum mà không cần phải quản lý ví hoặc tương tác với các sàn giao dịch tiền điện tử. ETF thu tiền từ các nhà đầu tư của mình và sử dụng chúng để mua các hợp đồng tương lai.

Nếu một ETF tương lai Ether có thỏa thuận mua 100 Ether với chi phí 4.000 USD cho mỗi đơn vị Ethereum trong ba tháng, ETF sẽ kiếm được lợi nhuận và giá trị cổ phiếu của nó sẽ tăng nếu giá Ethereum đạt 4.500 USD trước ngày hết hạn. Ngược lại, ETF sẽ chịu lỗ khi giá Ethereum giảm xuống còn 3.500 USD.

Một điều cần thiết cần lưu ý là các quỹ ETF tương lai Ether thường xuyên cập nhật hợp đồng của họ để duy trì mức độ tiếp xúc với Ether. Họ mua những hợp đồng mới sắp hết hạn và bán những hợp đồng sắp hết hạn. Do đó, giá của ETF và giá giao ngay Ethereum thực tế có thể có sự chênh lệch đôi chút do quy trình này.

Cách đầu tư vào ETF tương lai Ether

Để đầu tư vào ETF tương lai Ether, hãy chọn một nhà môi giới, tìm ETF mong muốn, chẳng hạn như VanEck Ethereum Strategy ETF, nghiên cứu kỹ lưỡng và đặt hàng để hoàn tất giao dịch mua.

VanEck Ethereum Strategy ETF cung cấp một cách đơn giản để đầu tư vào hợp đồng tương lai Ether thông qua ETF. ETF đặc biệt này cung cấp quyền truy cập được quy định vào hợp đồng tương lai Ether, giảm bớt sự phức tạp của quyền sở hữu trực tiếp. Ngoài ra, cấu trúc C-Corporation của nó cải thiện hiệu quả về thuế cho các nhà đầu tư.

Chọn một nhà môi giới

Để bắt đầu, bạn cần đăng ký tài khoản trên một trang môi giới đáng tin cậy, chẳng hạn như Fidelity, Robinhood, Vanguard hoặc Charles Schwab, nơi tạo điều kiện thuận lợi cho việc mua và bán Quỹ giao dịch trao đổi (ETF).

Tìm quỹ ETF

Bạn có thể tìm kiếm VanEck Ethereum Investment Trust hoặc bất kỳ quỹ ETF tương lai Ether nào có thể so sánh được bằng cách sử dụng biểu tượng mã cổ phiếu của nó làm hướng dẫn. Biểu tượng mã cổ phiếu của VanEck Trust là EFUT.

Nghiên cứu về ETF

Trước khi mua một quỹ ETF đã chọn, hãy đảm bảo nghiên cứu kỹ lưỡng về nó. Xem lại tờ thông tin và bản cáo bạch, cùng với các tài sản, chi phí và rủi ro cơ bản của ETF liên quan đến hợp đồng tương lai.

Đặt hàng

Bạn có thể mua số lượng cổ phiếu ETF tương lai Ether cần thiết thông qua lệnh mua theo cách tương tự như mua cổ phiếu thông thường. Để hoàn tất giao dịch, hãy cho biết loại lệnh ưa thích của bạn – có thể là lệnh giới hạn hoặc lệnh thị trường.

Để mắt đến khoản đầu tư của bạn

Sau khi mua hàng, hãy theo dõi hoạt động của ETF; Hãy lưu ý rằng các quỹ ETF tương lai Ether đi kèm với tính khó dự đoán của tiền điện tử, điều này có thể ảnh hưởng đến giá cổ phiếu của chúng.

Tại sao C-Corp có thể mang lại lợi ích về thuế cho các nhà đầu tư ETF hợp đồng tương lai Ether?

Các nhà đầu tư dài hạn có thể tận hưởng lợi thế tiềm năng về thuế bằng cách đầu tư vào các quỹ ETF có cấu trúc như C-Corps và giao dịch hợp đồng tương lai Ether, thay vì chọn các Công ty đầu tư được quản lý (RIC) thông thường.

Các tập đoàn C, còn được gọi là tập đoàn truyền thống, phải đối mặt với việc đánh thuế hai lần khi họ nộp thuế doanh nghiệp trên lợi nhuận và sau đó chia cổ tức cho các cổ đông, những người lại bị đánh thuế. Tuy nhiên, thiết lập này cho phép phân phối lợi nhuận linh hoạt và khả năng bù lỗ bằng lãi. Để so sánh, RIC (Quỹ tín thác đầu tư thực) chuyển thuế của họ cho các cổ đông, nghĩa là họ không phải trả thuế cấp công ty đối với lợi nhuận được phân phối. Thay vào đó, các nhà đầu tư phải trả thuế cho thu nhập từ RIC.

Các C-Corps như VanEck Ethereum Strategy ETF có khả năng chuyển các khoản lỗ của mình để bù đắp lợi nhuận trong tương lai, có khả năng giảm thuế cho các nhà đầu tư. Hơn nữa, vì họ không có nghĩa vụ phải phân phối lợi nhuận từ vốn nên vẫn còn nhiều tiền hơn trong công ty để phát triển và tích lũy tiền lãi theo thời gian.

Ngoài ra, nhà đầu tư có thể được hưởng lợi suất sau thuế cao hơn từ quỹ ETF tương lai C-Corp Ether vì các khoản phân phối của nó thường nằm trong mức thuế suất lãi vốn dài hạn thuận lợi thay vì bị đánh thuế ở mức thuế thu nhập thông thường cao hơn.

Ưu điểm của ETF tương lai Ether

Giao dịch Ethereum thông qua các quỹ ETF tương lai Ether mang lại một số lợi thế. Đầu tiên, nó cho phép các nhà đầu tư mua Ethereum mà không cần ví tiền điện tử cá nhân. Điều này giúp đơn giản hóa quy trình và cung cấp sự bảo vệ theo quy định, lợi ích về thuế tiềm năng và bảo mật. Ngoài ra, các quỹ ETF này có thể hoạt động như một hàng rào chống lại các tài sản truyền thống, cho phép đầu cơ khi thị trường suy thoái và tạo cơ hội đầu tư vào biến động giá của Ethereum mà không cần trực tiếp sở hữu tiền điện tử.

Tương tự như giao dịch cổ phiếu tiêu chuẩn, ETF tương lai Ether có thể được mua và bán thông qua các nền tảng môi giới thông thường. Điều này tránh sự cần thiết phải thiết lập ví tiền điện tử và giao dịch trực tiếp với các sàn giao dịch.

ETF tương lai Ether cho phép các nhà đầu tư mua vào thị trường trong khi tuân thủ các quy định hiện hành, cung cấp một số bảo mật và giám sát có thể không mạnh bằng các giao dịch tiền điện tử truyền thống.

Ngoài ra, việc đầu tư vào các quỹ ETF bao gồm việc tiếp xúc với tiền điện tử có thể đóng vai trò là biện pháp bảo vệ cho các khoản đầu tư truyền thống và mang đến cho các nhà đầu tư cơ hội tận dụng hệ sinh thái đang phát triển của Ethereum.

Thay vì trực tiếp nắm giữ Ethereum (ETH), đầu tư vào các quỹ giao dịch tương lai Ethereum (ETF) có thể mang lại lợi thế đáng kể về thuế ở một số địa điểm nhất định. Lợi nhuận và thua lỗ có thể được phân loại khác nhau, dẫn đến khả năng giảm nghĩa vụ thuế của nhà đầu tư. Hơn nữa, các quỹ ETF này cho phép đầu cơ khi giá Ethereum giảm. Điều này có nghĩa là các nhà đầu tư có thể kiếm tiền trong thời gian thị trường sụt giảm hoặc bảo vệ danh mục đầu tư của họ khỏi các rủi ro đầu tư khác.

Rủi ro liên quan đến ETF tương lai Ether

Đầu tư vào ETF tương lai Ether tiềm ẩn nhiều rủi ro. Giá của các quỹ ETF này có thể không hoàn toàn phù hợp với giá Ethereum do nhiều yếu tố khác nhau, bao gồm tính biến động và phức tạp của Ethereum, cũng như phí quản lý và các vấn đề thanh khoản tiềm ẩn.

Chi phí của ETF tương lai Ether có thể không phù hợp với giá thị trường hiện tại của Ethereum do nó tập trung vào các hợp đồng tương lai. Hơn nữa, một điều kiện gọi là contango có thể xảy ra, trong đó giá tương lai cao hơn giá giao ngay. Sự khác biệt này có thể làm giảm dần lợi nhuận của ETF vì nó thường xuyên gia hạn hợp đồng.

ETH, giống như các loại tiền điện tử khác, có thể khá khó đoán về giá trị. Do đó, các quỹ giao dịch tương lai Ether (ETF) có rủi ro gia tăng vì chúng phản ánh sự dao động giá của chính Ethereum. Hơn nữa, một số nhà đầu tư tiềm năng có thể thấy khó nắm bắt và đầu tư vào những sản phẩm tài chính này do tính chất phức tạp của chúng.

Hơn nữa, các quỹ ETF tương lai Ethereum đi kèm với phí quản lý làm tăng tổng chi phí cho các nhà đầu tư. Những khoản phí này có thể làm giảm đáng kể lợi nhuận. Ngoài ra, một số quỹ ETF tương lai Ethereum có thể không có khối lượng giao dịch đáng kể so với quỹ ETF tương lai Bitcoin. Do đó, các nhà giao dịch có thể phải đối mặt với những thách thức khi thực hiện lệnh mua hoặc bán ở mức giá ưu đãi, đặc biệt với số lượng lớn hơn.